明湖水库内设有两座发电厂，一个为惯常水力发电厂，另一个为抽蓄水力发电厂，两厂合并称为大观发电厂。大观一厂是日治时期建造，位于南投县水里乡明潭村，于1918年开工，至1934年完成并开始运转发电，命名为日月潭第一发电所。蒋中正于1948年来巡视，取名大观，从此更名为大观发电厂。
明潭与明湖潭水清澈，青山倒影映在碧绿的湖潭上，呈现一副山水画，非常美丽。大观发电厂可以开放参观，登记后即可驱车逛厂，厂内设备壮观，环境整洁，风景佳视野美，可通大观古隧道。这边很适合家人旅游，不妨有空来这边走走喔！
大观发电厂位在南投县水里乡，共有大观一厂及二厂，一厂建于1918年，过程中却因经费问题至1934年才竣工完建，二厂明湖抽蓄水力发电厂则于1985年开始运转，一厂及两厂合称为大观发电厂。明潭与明湖潭水清澈，青山倒映在碧水之上，水库上建有观景台供民众观看景致，具有水落桥出及三潭印月的美景。大观发电厂除星期一休馆外，上午九点至下午四点皆可免费参观，四十人以下可预约收费导览解说服务。
